Κραχ χρεοκοπίας στο ΧΑ -7,87% στις 464 μον. οι τράπεζες -30%.

Κραχ καταστροφής στο χρηματιστήριο - Οι τράπεζες καταρρέουν στο linit down -30% Eurobank, Εθνική ενώ στον FTSE 25 πλην τραπεζών οι απώλειες έως -12%

(upd25) To χειρότερο σενάριο, το σενάριο χάους και καταστροφής αποτιμά το ελληνικό χρηματιστήριο καθώς το ένα κραχ διαδέχεται το ένα μετά το άλλο, με τις 4 συστημικές τράπεζες στο -30% καταγράφοντας συνεχή ιστορικά χαμηλά ενώ διασπάστηκε ενδοσυνεδριακά, καθοδικά το ψυχολογικό, ιστορικό και τεχνικό σημείο στήριξης των 470 μονάδων. 

H αποτυχία της κυβέρνησης ΣΥΡΙΖΑ, η νέα εκλογολογία και βεβαίως το αδιέξοδο στις διαπραγματεύσεις προακλούν χάος στην ήδη διαλυμένη χρηματιστηριακή αγορά. 

Θυμίζουμε ότι 471,5 μονάδες έγραψε το χρηματιστήριο τον Ιούνιο του 2012, την περίοδο της καταστροφής και της χρεοκοπίας. 

Η τύχη της αγοράς κρίνεται στις 470-475 μονάδες, αν σπάσουν πτωτικά πουλήστε τα όλα έρχονται οι 300 μονάδες....

Τεράστια προσοχή στο ιστορικό σημείο στήριξης των 470-475 μονάδων. 

Εν τω μεταξύ μεγάλη πτώση καταγράφηκε και στα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια με τον Γερμανικό DAX στο -2,75% και τις 9.031 μονάδες. 

Οι μετοχές των τραπεζών αποτιμούν σενάρια καταστροφής, συμπεριφέρονται ωσάν η Ελλάδα να βρίσκεται σε διαδικασία Grexit, ενώ ο Γενικός Δείκτης αποτιμά χρεοκοπία.  

Οι μετοχές των τραπεζών βυθίζονται στην άβυσσο με συνεχή ιστορικά χαμηλά που επιβεβαιώνουν το απαισιόδοξο σενάριο.

Οι επενδυτές πουλάνε τράπεζες οι οποίες βρίσκονται σε συνεχή ιστορικά χαμηλά, ενώ όπως αποκαλύπτουμε σήμερα τα LME ομολογιακά που συμμετείχαν στις αυξήσεις κεφαλαίου πουλάνε μαζικά με την Credit Agricole να έχει σχεδίν μηδενίσει στην Alpha bank, κατείχε το 10% και πλέον βρίσκεται περίπου στο μηδέν. 

Όλες οι τράπεζες σε συνεχή ιστορικά χαμηλά, πρόκειται για καταστροφή.

Οι τράπεζες στο limit down -30% η Εθνική, Πειραιώς και Eurobank -20% η Attica bank και -17% η Alpha. 

Η κατάσταση στις μετοχές των τραπεζών είναι τουλάχιστον δραματική. 

Στον FTSE 25 επικράτησαν επίσης επιθετικές πωλήσεις με την ΔΕΗ, ΟΛΠ, ΟΠΑΠ, ΕΛΠΕ, ΕΥΔΑΠ να υποχωρούν έως -12% γενικώς η κατάσταση έχει δραματικά επιδεινωθεί.  

Οι μετοχές των τραπεζών πάντως αποτελούν σοβαρό πρόβλημα για το ελληνικό χρηματιστήριο. 

Μέσα σ' αυτό το περιβάλλον το ελληνικό χρηματιστήριο κατακρημνίστηκε στα τάρταρα με το Γενικό Δείκτη να κλείνει στις 464,23 μονάδες με πτώση -7,87% έχοντας  υψηλό στις 503,27 μονάδες και χαμηλό στις 460,56 μονάδες.   

Ο τζίρος και ο όγκος σε αυξανόμενα επίπεδα απέχουν ωστόσο από τα ρεκόρ του Δεκεμβρίου του 2015 λόγω του rebalancing των δεικτών του MSCI και FTSE.  

Πιο αναλυτικά η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 97 εκατ. ευρώ ενώ ο όγκος στα 229 εκατ. τεμάχια, με τα 205 εκατ. τεμάχια να διακινούνται στις τράπεζες και 17,5 εκατ. στα warrants.

Αξίζει να αναφερθεί ότι σήμερα τον μεγαλύτερο όγκο  διακίνησε η Εθνική τράπεζα με 94 εκατ μετοχές. 

Επιθετικές πωλήσεις στις ελληνικές τράπεζες από J P Morgan, BofA, Goldman, Jefferies, UBS, HSBC

Επιθετικότερες είναι οι πωλήσεις ξένων στις ελληνικές τράπεζες απόρροια της διάχυτης ανησυχίας για την πορεία της ελληνικής οικονομίας και του αδιεξόδου στις διαπραγματεύσεις με τους δανειστές. 

Στην Εθνική η J P Morgan 5,5 εκατ. μετοχές η Bank of America 4,2 εκατ η UBS 7,5 εκατ μετοχές, η Goldman Sachs 2 εκατ. η CVGX 2,5 εκατ. 

Στην Alpha η Jefferies 4,3 εκατ. μετοχές η Citigroup 1,3 εκατ. η Credit Suisse 900 χιλ. η BofA 600 χιλ. η J P Morgan 900 χιλ. 

Στην Eurobank η BofA 1,6 εκατ. η UBS 800 χιλ. η KCG 500 χιλ η CVGX 400 χιλ η J P Μorgan 300 χιλ.  

Στην Πειραιώς η BofA 5,5 εκατ μετοχές, η UBS 4 εκατ, η HSBC 1,8 εκατ η Citigroup 1,3 εκατ. 

Ιστορικής σημασίας η στήριξη των 475-470 μονάδων για το ελληνικό χρηματιστήριο 

Κρίσιμη αναμένεται η τρέχουσα εβδομάδα για το χρηματιστήριο με το Γενικό Δείκτη να βρίσκεται πλέον σε απόσταση αναπνοής από την ιστορική στήριξη των 475 μονάδων. 

Η συμπεριφορά του Γενικού Δείκτη κατά την προσέγγιση αυτής της ζώνης θα είναι καθοριστικότατη για τη συνέχεια καθώς εάν διασπαστεί πτωτικά η προαναφερθείσα στήριξη το κλίμα θα επιδεινωθεί υπερβολικά, θα επιβεβαιωθεί απόλυτα η κύρια πτωτική τάση και η διαφυγή από αυτήν θα είναι εξαιρετικά δύσκολη στην πορεία... 

Από την άλλη πλευρά εάν βγουν τα αντανακλαστικά της συγκεκριμένης στήριξης και καταφέρει να διακρατηθεί αποφασιστικά... η αγορά θα αντιδράσει δυναμικά καθώς είναι ήδη υπερπουλημένη και η πτώση συντελέστηκε σε πολύ σύντομο χρονικό διάστημα.

Η βραχυπρόθεσμη τάση όλων των δεικτών έχει επιδεινωθεί αρκετά...

Οι στηρίξεις του Γενικού Δείκτη εντοπίζονται στις 498 και "478" μονάδες.

Οι στηρίξεις του τραπεζικού Δείκτη εντοπίζονται στις 29 και 26 μονάδες και η αντίσταση στις 37 μονάδες.

Οι στηρίξεις του FTSE/25 εντοπίζονται στις 133 και 125 μονάδες και η αντίσταση στις 146 μονάδες.

Συνοψίζοντας, θα λέγαμε πως η προσέγγιση της "ιστορικής σημασίας" στήριξης των 475-470 μονάδων θα δείξει ξεκάθαρα τις προθέσεις του Γενικού Δείκτη για τη συνέχεια και οποιαδήποτε επενδυτική απόφαση χρήζει ιδιαίτερης προσοχής πριν από την τελική έκβαση της διάσπασης ή όχι της κρισιμότατης στήριξης...

Σοκάρουν τα συνεχή ιστορικά χαμηλά στις τράπεζες – Εθνική, Eurobank στο limit down -30%  

Σοκάρουν τα συνεχή ιστορικά χαμηλά των τραπεζών που αποτιμούν Grexit. 

Οι τράπεζες πρόσφατα ανακεφαλαιοποιήθηκαν αλλά παρ΄ όλα αυτά χάνουν οι επενδυτές των πρόσφατων ΑΜΚ πάνω από 4,7 δισεκ. ενώ στην Attica bank οι απώλειες φθάνουν το -70%. 

Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Εθνικής σημειώθηκε 8 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,00960 ευρώ προ RS  ή 0,1430 ευρώ μετά reverse split 

Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχ2 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.   έση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η νέα ΑΜΚ υλοποιήθηκε στα 0,0

Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ έκλεισε στα 0,0020 ευρώ με πτώση -20% και όγκο 875 χιλ τεμάχια. 

Το ιστορικό χαμηλό της Alpha Βank είναι στα 0,99 ευρώ ή προ RS στα 0,01980 ευρώ και σημειώθηκε στις 8 Φεβρουαρίου του 2016. 

Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η νέα τιμή ΑΜΚ στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split. 

Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ έκλεισε στα 0,002 ευρώ με όγκο 16,6 εκατ.  τεμάχια και ανεκτέλεστη εντολή πώλησης 34 εκατ τεμαχίων. 

Η Πειραιώς έκλεισε στα 0,0990 ευρώ με πτώση -27,21% με όγκο 51 εκατ και η κεφαλαιοποίηση 864 εκ ευρώ. 

Το ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς είναι στα 0,096 ευρώ μετά RS ή προ RS στα 0,00960 ευρώ και σημειώθηκε στις 8 Φεβρουαρίου του 2016

Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η νέα ΑΜΚ στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS. 

Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ έκλεισε στα 0,0010 ευρώ με ανεκτέλεστη εντολή πώλησης 64 εκατ τεμαχίων.  

Η Eurobank έκλεισε στα 0,3880 ευρώ πολύ κάτω από την τιμή της ΑΜΚ στο 1 ευρώ με πτώση -29,2%, όγκο 22 εκατ μετοχές και κεφαλαιοποίηση 848 εκατ. ευρώ. 

Το ιστορικό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 8 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,003840 ευρώ προ RS ή 0,3840 ευρώ μετά RS 

Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου έκλεισε στα 0,1330 ευρώ με πτώση -1,48% και κεφαλαιοποίηση 1,19 δισ. ευρώ. 

Η Attica Βank και σήμερα έκλεισε πτωτικά -19,83% στα 0,0930 ευρώ με κεφαλαιοποίηση 217 εκατ. 

Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,0830 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,0042 ευρώ και σημειώθηκε στις 8 Φεβρουαρίου του 2016.

Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 9 ευρώ με πτώση -1,53% με αποτίμηση 178 εκατ. ευρώ.

Δραματική πτώση και στον FTSE 25 με ΕΥΔΑΠ, ΟΛΠ, ΕΧΑΕ και ΔΕΗ έως -12% 

Ισχυρότατες πιέσεις - αλλά όχι το χάλι των τραπεζών - σημειώθηκαν  σήμερα στις μετοχές του Ftse 25.

Η ελληνική χρηματιστηριακή αγορά συμπεριφέρεται ως μιας χρεοκοπημένης οικονομίας. 

Η Coca Cola HBC έκλεισε στα 16,5 ευρώ με πτώση -4,35%  με την κεφαλαιοποίηση στα 6,07 δισ. ευρώ.

Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 7,55 ευρώ με πτώση -3,21% και αποτίμηση 3,7 δισ. ευρώ, όντας στη 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων πίσω από την Coca Cola HBC... 

Η ΔΕΗ έκλεισε  στα 2,8 ευρώ με πτώση -12,5% και κεφαλαιοποίηση 649 εκατ. ευρώ

Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 5,9 ευρώ με πτώση -3,75% έχοντας κεφαλαιοποίηση στα 1,88 δισ. ευρώ

Η Folli Follie έκλεισε  στα 13,5 ευρώ με πτώση -2,74% με την αποτίμηση στα 903 εκ. ευρώ. 

Ο Τιτάνας έκλεισε στα 15,87 ευρώ με πτώση -3,99% ενώ η κεφαλαιοποίηση διαμορφώνεται στα 1,22 δισ. ευρώ.

Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε  στα 3,27 ευρώ με πτώση -8,4% και κεφαλαιοποίηση 999 εκ. ευρώ.

Η Motor Oil έκλεισε στα 8,82 ευρώ με πτώση -1,45% και κεφαλαιοποίηση 977 εκ. ευρώ. 

Η Jumbo έκλεισε στα 9,35 ευρώ με πτώση -6,97% και κεφαλαιοποίηση 1,27 δισ. ευρώ. 

Η ΕΥΔΑΠ έκλεισε  στα 4,18 ευρώ με πτώση -5% και αποτίμηση 445 εκατ. ευρώ. 

Η MIG (που δεν ανήκει πλέον στον FTSE 25) έκλεισε στα 0,0540 ευρώ με πτώση -12,9% και όγκο 2,2 εκ. τεμάχια, με την αποτίμηση στα 68 εκατ. ευρώ.

Η Μυτιληναίος έκλεισε  στα 2,94 ευρώ με πτώση -2,33%, με την κεφαλαιοποίηση να διαμορφώνεται στα 343 εκατ. ευρώ. 

Η Ελλάκτωρ βρίσκεται στα 1,03 ευρώ με πτώση -8,85% και αποτίμηση 182 εκατ. ευρώ. 

Ο ΟΛΠ έκλεισε στα 10,75 ευρώ με πτώση -9,66% και αποτίμηση 268 εκατ. ευρώ.

Η Aegean Airlines έκλεισε σήμερα στα 679 ευρώ με πτώση -4,23% και αποτίμηση 484 εκατ. ευρώ. 

Η ΕΧΑΕ έκλεισε στα 3,77 ευρώ με πτώση -4,8% και αποτίμηση 246 εκατ. ευρώ. 

Επιδείνωση στα ελληνικά ομόλογα, λόγω  ΧΑ – Το 10ετές 9,69%, το 2ετές 12,30% και spreads 926 μ.β.     

Σημαντική επιδείνωση καταγράφεται στην ελληνική αγορά ομολόγων καθώς οι επενδυτές λόγω της πτώσης του χρηματιστηρίου και της εμπλοκής με την Τρόικα αρχίζουν να ανησυχούν πάλκι για την  τύχη της Ελλάδος. 

Στην Ελλάδα θυμίζουμε ότι το 2ετές βρισκόταν στο 59% είχε υποχωρήσει έως το 5,42% πριν εβδομάδες, εκτινάχθηκε στο 15,8% πρόσφατα για να διαμορφωθεί σήμερα 8 Φεβρουαρίου του 2016 στο 12,30%…

Σήμερα 8 Φεβρουαρίου επικρατούν ισχυρές πτωτικές τάσεις στις τιμές. 

Η ελληνική 10ετία λήξης 2026 βρίσκεται μεταξύ 61,75 με 63,25 μονάδων βάσης με απόδοση μεταξύ 9,69% και 9,37%. 

Η ελληνική 10ετία σημείωσε υψηλά ετών με απόδοση 19,27% στις 8 Ιουλίου του 2015.

Το χαμηλό ετών είναι στο 5,47% τον Ιούνιο και τέλη Αυγούστου του 2014.  

Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 926 μονάδες βάσης από 909 μονάδες βάσης.. 

Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 1280 μονάδες βάσης από 1310 μονάδες βάσης.

Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.

Το CDS δουλεύει ως εξής.

Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 12,8% ή 1,28 εκατ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.

Οι τιμές στο 3ετές και 2ετές ομόλογο κινούνται έντονα πτωτικά σήμερα με άνοδο αποδόσεων.  

Το 3ετές ομόλογο λήξης 2019 εκδόθηκε στις 99,13 μονάδες βάσης το 2014 και σήμερα βρίσκεται στις 81,30 μονάδες βάσης σε μέσες τιμές ή μέση απόδοση 12,17%.

Θυμίζουμε ότι το 4ετές ομόλογο εκδόθηκε στο 4,95%.

Το 2ετές λήξης 2017 (πρώην 3ετές ομόλογο) εκδόθηκε στις 99,65 μονάδες βάσης και βρίσκεται στις 89,25 μ.β. με μέση απόδοση 11,95%, απόδοση αγοράς 12,30% και απόδοση πώλησης 11,60%.... από 3,5% όταν εκδόθηκε.

Το υψηλό έτους στο 59% στην 2ετία και σημειώθηκε στις 8 Ιουλίου του 2015.

Επιδείνωση στα ευρωπαϊκά ομόλογα, ειδικά στην Πορτογαλία – Νέα βελτίωση στα Γερμανικά ομόλογα 0,27% 

Τα γερμανικά ομόλογα αποτελούν για μια ακόμη φορά πόλο έλξης ως επενδυτικά καταφύγια και συγκεντρώνουν τους αγοραστές. 

Η Γερμανία  εμφανίζει απόδοση στο 10ετές ομόλογο στο 0,27% με βάση το ομόλογο λήξης Φεβρουαρίου 2025 – θυμίζουμε ότι το υψηλό έτους 1,02% σημειώθηκε στις 10 Ιουνίου του 2015 -  ενώ απέχει από το ιστορικό χαμηλό των 0,06% που σημειώθηκε στις 10 Απριλίου του 2015.

Στις υπόλοιπες αγορές σημειώνονται πτωτικές τάσεις στις τιμές, ενώ ειδικά στην Πορτογαλία η κατάσταση είναι χειρότερη. 

Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2025 εμφανίζει απόδοση 0,97%, το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο 3,18%, η Ισπανία 1,68% και η Ιταλία 1,59%.

Ωστόσο πρέπει να τονιστεί ότι η ποσοτική χαλάρωση της ΕΚΤ δεν μπορεί να βελτιώσει περαιτέρω την εικόνα των ευρωπαϊκών ομολόγων.

Ο θετικός αντίκτυπος ήδη έχει ενσωματωθεί στις τιμές, οπότε η αγορά επηρεάζεται περισσότερο από τις αρνητικές ειδήσεις όπως οι ανησυχίες για την Κίνα ή για τον κίνδυνο έναρξης μιας bear market αγοράς.  

Χαρακτηριστικό της κατάστασης είναι ότι ο μοναδικός τομέας όπου υπήρξε άνοδος ήταν τα ασφάλιστρα κινδύνου έναντι χρεοκοπίας, οι τιμές των οποίων σημείωσαν ρεκόρ διετίας

www.bankingnews.gr